8月銀行理財(cái)平均預(yù)期收益率自去年年底以來(lái)迎來(lái)首次下降，但幅度很小，僅0.02個(gè)百分點(diǎn)。6月份年中大考以后的這兩個(gè)月銀行理財(cái)收益率波動(dòng)都非常小，然而9月的到來(lái)，銀行又將面臨的是季末考核的壓力。
日前，銀監(jiān)會(huì)為進(jìn)一步規(guī)范銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)理財(cái)及代銷(xiāo)產(chǎn)品銷(xiāo)售行為，切實(shí)維護(hù)消費(fèi)者合法權(quán)益，發(fā)布了《銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)銷(xiāo)售專(zhuān)區(qū)錄音錄像管理暫行規(guī)定》。
銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)在自助終端等電子設(shè)備中對(duì)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)信息進(jìn)行充分披露，同時(shí)還應(yīng)提示消費(fèi)者如有銷(xiāo)售人員介入進(jìn)行營(yíng)銷(xiāo)推介，則應(yīng)停止自助終端購(gòu)買(mǎi)操作，轉(zhuǎn)至銷(xiāo)售專(zhuān)區(qū)內(nèi)購(gòu)買(mǎi)。嚴(yán)禁銷(xiāo)售人員在自助終端等電子設(shè)備上代客操作購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品，更加限制了直銷(xiāo)銀行APP上銀行理財(cái)產(chǎn)品的銷(xiāo)售。
但需要注意的是，如消費(fèi)者嫌雙錄太麻煩，也可以不錄，通過(guò)自助終端等電子設(shè)備進(jìn)行自助購(gòu)買(mǎi)。而一旦有銷(xiāo)售人員介入進(jìn)行營(yíng)銷(xiāo)推介，則需要轉(zhuǎn)到銷(xiāo)售專(zhuān)區(qū)進(jìn)行購(gòu)買(mǎi)。該規(guī)定主要為了整治銀行理財(cái)市場(chǎng)銷(xiāo)售亂象，治理誤導(dǎo)銷(xiāo)售、私售“飛單”等問(wèn)題，維護(hù)銀行業(yè)消費(fèi)者的合法權(quán)益。
1、銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量
1.1 理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量達(dá)近一年來(lái)最高水平
2017年8月份（統(tǒng)計(jì)自2017年8月1日至2017年8月31日）銀行理財(cái)產(chǎn)品共發(fā)行13306款，較2017年7月份增加1693款，上升14.58%。其中，人民幣理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行13047款，上升15.05%；外幣理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行259款，下降5.13%。外幣理財(cái)產(chǎn)品中美元產(chǎn)品203款，澳元產(chǎn)品23款，港元產(chǎn)品14款，英鎊產(chǎn)品11款，歐元產(chǎn)品2款，未披露幣種的產(chǎn)品6款。
融360監(jiān)測(cè)近一年來(lái)銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量，8月份發(fā)行數(shù)量創(chuàng)新高。不過(guò)受資金端成本上升及同業(yè)理財(cái)收縮影響，未來(lái)銀行理財(cái)發(fā)行量及規(guī)模增速將放緩。
1.2 城商行總發(fā)行數(shù)量及平均預(yù)期收益率處高位
從發(fā)行銀行的類(lèi)型來(lái)看，8月份城市商業(yè)銀行共發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品4723款，占比35.50%，上升0.58%；農(nóng)村商業(yè)銀行3407款，占比25.60%，下降0.67%；國(guó)有商業(yè)銀行2472款，占比18.58%，上升2.06%；股份制商業(yè)銀行2113款，占比15.88%，下降1.03%；外資銀行315款，占比2.37%，下降0.57%；國(guó)內(nèi)其他銀行188款，占比1.41%，下降0.23%；未披露銀行性質(zhì)的產(chǎn)品有88款，占比0.66%。
城商行平均預(yù)期收益率為4.60%，股份制銀行平均預(yù)期收益率為4.56%，國(guó)有銀行平均預(yù)期收益率為4.42%，農(nóng)商行平均預(yù)期收益率為4.25%。無(wú)論在發(fā)行數(shù)量還是收益率方面城商行一直處于高位，其手段無(wú)非是提高理財(cái)產(chǎn)品的收益率來(lái)吸引投資者。
1.3 期限在6個(gè)月（含6個(gè)月）以內(nèi)的理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行量增加
融360監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，8月份發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品中， 3個(gè)月以內(nèi)（含3個(gè)月）產(chǎn)品的發(fā)行量為4659款，占比35.28%，較上個(gè)月上升0.81個(gè)百分點(diǎn)；3-6個(gè)月（含6個(gè)月）理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行量4327款，占比32.77%，上升0.27個(gè)百分點(diǎn)；6-12個(gè)月（含12個(gè)月）理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行量3841款，占比29.09%，下降0.96個(gè)百分點(diǎn)；12個(gè)月以上理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行量378款，占比2.86%。
監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示整個(gè)8月份期限在12個(gè)月 以上的產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.74%，但8月頻繁出現(xiàn)收益倒掛現(xiàn)象，3-6個(gè)月的收益普遍偏高，就產(chǎn)品的流動(dòng)性而言，大多數(shù)人也喜歡期限較短和收益率較高的產(chǎn)品。
1.4 非保本產(chǎn)品占比超6成，其中大部分為低風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)
融360監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，8月份新發(fā)行保證收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品1255款，保本浮動(dòng)收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品2896款，非保本浮動(dòng)收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品8476款。
在非保本理財(cái)產(chǎn)品中R1-R2級(jí)別的產(chǎn)品占八成，平均預(yù)期收益率可達(dá)4.73%， 而保本類(lèi)產(chǎn)品平均收益率為3.82%，從投資的眼光來(lái)看，非保本浮動(dòng)收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)更大。
1.5 前20家銀行發(fā)行的產(chǎn)品數(shù)量占4成
融360監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，本月發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品的銀行共467家，比上個(gè)月增加12家。其中建設(shè)銀行、民生銀行、中國(guó)銀行在發(fā)行數(shù)量上分列前三名，分別為1024款、614款及512款，平均預(yù)期收益率分別為4.41%，4.39%和4.20%。本月發(fā)行量最大的20家銀行（包括上述三家銀行）共發(fā)行了5464款理財(cái)產(chǎn)品，占所有新發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品數(shù)量的41.06%。
2、銀行理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益率
2.1 銀行理財(cái)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率迎今年首跌，較上月下降0.02個(gè)百分點(diǎn)
融360監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，2017年8月銀行理財(cái)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.41%，比上個(gè)月下降0.02個(gè)百分點(diǎn)，平均期限為5.2個(gè)月。其中，保本收益類(lèi)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為3.81%，與上月相比上漲了0.07個(gè)百分點(diǎn)；保本浮動(dòng)收益類(lèi)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為3.82%，下降0.06個(gè)百分點(diǎn)；非保本浮動(dòng)收益類(lèi)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.70%，下降0.01個(gè)百分點(diǎn)。
2.2 預(yù)期收益率6%以上的產(chǎn)品中 超9成為結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品
融360監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，8月份預(yù)期收益率在3%以下（含3%）的理財(cái)產(chǎn)品有707款，占比5.45%；3%-4%（含4%）之間的有2349款，占比18.10%；4%-5%（含5%）之間的有7916款，占比60.99%；5%-6%（含6%）之間的有1924款，占比14.82%；6%以上的有83款。
本期預(yù)期收益率在5%-6%之間的產(chǎn)品數(shù)量較上月雖有增加，但占比仍保持在15%左右，平均委托期為188天（6個(gè)月左右）。其中1451款為R1-R2級(jí)別非結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，無(wú)論是風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、產(chǎn)品流動(dòng)性還是起購(gòu)金額都在普通投資者的選購(gòu)范圍之內(nèi)。
6%以上預(yù)期收益率產(chǎn)品中結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品占9成以上，僅有4款為非結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品。不過(guò)，融360分析師在這里提醒投資者，購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品不能光看預(yù)期收益，同樣需要考慮自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力。
2.3 外幣理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益率波動(dòng)不大
融360監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，8月份發(fā)行的人民幣理財(cái)產(chǎn)品共13047款，平均預(yù)期收益率為4.46%，外幣理財(cái)產(chǎn)品合計(jì)發(fā)行259款，平均預(yù)期收益率為1.15%。
人民幣理財(cái)產(chǎn)品收益率要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于外幣理財(cái)產(chǎn)品。在外幣理財(cái)中，美元理財(cái)占比最大，其它幣種理財(cái)占比很小。由于外幣理財(cái)收益較低，如果沒(méi)有特別的外幣持有需求，把外幣兌換成人民幣進(jìn)行理財(cái)更為劃算。
2.4 8月到期未達(dá)標(biāo)產(chǎn)品335款 交通銀行占8成
融360監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，8月到期的理財(cái)產(chǎn)品共12986款（包括結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品687款），其中有335款未達(dá)到預(yù)期收益率，未達(dá)標(biāo)率為2.58%。交通銀行未達(dá)標(biāo)產(chǎn)品263款，占全部未達(dá)標(biāo)產(chǎn)品的近8成。
從收益類(lèi)型看，未達(dá)預(yù)期產(chǎn)品中保本收益類(lèi)194款，保本浮動(dòng)收益類(lèi)12款，非保本浮動(dòng)收益類(lèi)82款。統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，共有98款結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品未達(dá)預(yù)期，占全部未達(dá)預(yù)期產(chǎn)品數(shù)量的29.25%。
2.5 各銀行新發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率排名
融360對(duì)8月份發(fā)行量在30款以上的銀行所發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率進(jìn)行排名，共113家銀行入榜，包括國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行及外資銀行。
上榜銀行中，中信銀行新發(fā)行產(chǎn)品的平均預(yù)期收益率最高，達(dá)5.28%，其次是浙商銀行和大連銀行，二者的平均預(yù)期收益率分別為5.15%和5.03%。華興銀行、成都農(nóng)商行、唐山銀行平均預(yù)期收益率也都超過(guò)了5%。
3、2017年9月份銀行理財(cái)市場(chǎng)展望
展望2017年9月份銀行理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)，融360分析師認(rèn)為：
伴隨著9月的到來(lái)，第三季度銀行MPA考核逐漸逼近，和7月8月份相比，銀行的資金壓力會(huì)逐漸增大。銀行流動(dòng)性資金緊張，越是缺錢(qián)，攬儲(chǔ)現(xiàn)象就越是明顯，9月份銀行理財(cái)產(chǎn)品的收益率或小幅走高，不過(guò)上漲的空間并不大。
本網(wǎng)注明“來(lái)源：北美購(gòu)房網(wǎng)”的所有作品，版權(quán)均屬于北美購(gòu)房網(wǎng)，未經(jīng)本網(wǎng)授權(quán)不得轉(zhuǎn)載、摘編或利用其它方式使用上述作品。違反上述聲明者，本網(wǎng)將追究其相關(guān)法律責(zé)任。 凡本網(wǎng)注明“來(lái)源：XXX（非北美購(gòu)房網(wǎng)）”的作品，均轉(zhuǎn)載自其它媒體，轉(zhuǎn)載目的在于傳遞更多信息，并不代表本網(wǎng)贊同其觀點(diǎn)和對(duì)其真實(shí)性負(fù)責(zé)。
